富德生命人寿云南分公司2025年【3.15宣传教育】万能险与投连险区别

万能险与投连险虽同为“保险+投资”的组合，但在收益机制、风险属性等方面存在显著差异。以下是核心区别：

一、收益机制：

1. 万能险：保底收益+浮动收益

万能险设有最低保证利率（如1.5%），即使市场波动，账户价值也不会跌破保底线。

2. 投连险：纯浮动收益，无保底承诺

投连险的收益完全取决于投资账户表现，可能获得高回报，也可能因市场波动导致亏损。

二、账户结构： 1. 万能险：单一账户，统一运作

所有保费进入一个“大池子”，由保险公司集中投资，收益分配透明但缺乏个性化选择。

2. 投连险：多账户可选，灵活切换

投连险提供激进型、稳健型等不同风险等级的账户，投保人可自主配置资金比例或转换账户，适合对投资有研究能力的群体。

三、费用与灵活性：

1. 万能险：初始费用高，长期收益更优

前期扣除的手续费较多，但后续保障成本固定，长期持有可摊薄成本。保额和保费可灵活调整，适合人生阶段变化的保障需求。

2. 投连险：费用透明，但流动性受限

账户转换可能收取手续费，且部分产品对追加保费有限制，更适合中短期投资规划。

四、风险承担：

- 万能险：保险公司承担保底收益风险，投保人共享超额收益。

- 投连险：风险完全由投保人承担，保险公司仅提供投资通道。

万能险与投连险的本质区别在于风险与收益的边界。选择时需牢记：保险的核心是保障，投资需匹配风险承受力。